DDR4 dẫn dắt làn sóng phục hồi của bộ nhớ thế hệ cũ, giá tăng vọt 3

Trong bối cảnh các hãng sản xuất bộ nhớ dần chuyển trọng tâm sang thị trường máy chủ, khiến giá DRAM server và SSD doanh nghiệp liên tục đi lên, nhóm bộ nhớ thế hệ cũ cũng đang chứng kiến sự trở lại rõ rệt. Theo Commercial Times, DDR4, DDR3, NOR Flash và NAND SLC/MLC đang bước vào một chu kỳ cân bằng cung cầu mới, kéo theo xu hướng tăng giá trên diện rộng.

Với các sản phẩm đã ở giai đoạn trưởng thành, báo cáo cho thấy khi tiến gần năm 2026, khách hàng doanh nghiệp trở nên chủ động hơn trong việc thu mua DDR4. Nhu cầu tăng mạnh đã đẩy giá trong quý I bật lên tới 50%, và xu hướng này được dự báo sẽ tiếp tục kéo dài sang quý II.

DDR4 và DDR3 bước vào chu kỳ phục hồi

Commercial Times cho biết một số nhà sản xuất bộ nhớ lớn đang chuẩn bị rút khỏi thị trường DDR4 trong năm 2026, trong đó Samsung được cho là vẫn giữ nguyên lộ trình kết thúc vòng đời sản phẩm. Hệ quả là nguồn cung DDR4 và DDR3 mới ngày càng bị thu hẹp, trong khi nhu cầu vẫn ổn định ở nhiều phân khúc như hệ thống, thiết bị công nghiệp, thiết bị mạng và một phần hạ tầng trung tâm dữ liệu.

Báo cáo cũng chỉ ra rằng khi khách hàng doanh nghiệp tăng cường thu mua DDR4 trong năm 2026, việc tái phân bổ công suất sản xuất đã khiến DDR3 trở nên khan hiếm hơn. Các sản phẩm DDR3 dung lượng cao như loại 2GB hiện rơi vào tình trạng thiếu hụt nghiêm trọng, và một đợt tăng giá bù đắp đang dần hình thành.

Xu hướng này tương đồng với dự báo của TrendForce. Theo tổ chức này, giá hợp đồng DRAM truyền thống trong quý I/2026 có thể tăng từ 55 đến 60% so với quý trước. Nguyên nhân đến từ việc các nhà cung cấp tiếp tục ưu tiên tiến trình tiên tiến và công suất mới cho sản phẩm máy chủ và HBM nhằm đáp ứng nhu cầu tăng nhanh của AI server. Điều này khiến nguồn cung ở các thị trường khác bị thắt chặt và đẩy giá DRAM truyền thống đi lên.

Nanya Technology của Đài Loan được đánh giá là một trong những doanh nghiệp hưởng lợi lớn từ làn sóng tăng giá này. Commercial Times cho biết công ty dự kiến công bố kết quả kinh doanh quý IV trong thời gian tới và có khả năng đạt doanh thu vượt 300 tỷ Đài tệ trong năm 2026 nhờ giá DDR4 tăng mạnh, với biên lợi nhuận gộp có thể lên tới 70%.

NOR Flash và NAND tiếp tục xu hướng đi lên

Không chỉ DRAM, thị trường NOR Flash cũng đang nóng dần. Các nhà phân tích được Commercial Times dẫn nguồn dự báo giá NOR Flash trong quý I có thể tăng 20 đến 30%, với khả năng nghiêng về mức tăng cao. Nguồn cung thu hẹp do một số nhà cung cấp tier one ở nước ngoài cắt giảm công suất hoặc điều chỉnh chiến lược đang mở ra cơ hội mới cho các nhà sản xuất Đài Loan, đặc biệt trong các ứng dụng công nghiệp, ô tô và máy chủ AI.

NAND Flash cũng đi theo quỹ đạo tương tự. Theo các thông tin thị trường, một số nhà cung cấp, bao gồm SanDisk, dự kiến sẽ tăng mạnh giá hợp đồng doanh nghiệp từ tháng 3, với mức tăng trong một quý có thể gấp đôi. Dù giá bán lẻ cho thị trường tiêu dùng chưa được công bố chính thức, tâm lý chung của các hãng cho thấy áp lực tăng giá bù đắp đang ngày càng rõ rệt.

Đáng chú ý, Commercial Times cho biết một số nhà sản xuất bộ nhớ lớn đã tạm thời ngừng báo giá, trong bối cảnh thị trường chờ đợi một vòng đàm phán mới dự kiến hoàn tất từ cuối tháng 1 đến tháng 2. Báo cáo nhận định mức tăng giá thực tế có thể vượt xa các kỳ vọng trước đó.

Trong khi đó, TrendForce cho rằng việc các nhà cung cấp NAND Flash kiểm soát công suất chặt chẽ, kết hợp với nhu cầu mạnh mẽ từ thị trường máy chủ đang lấn át các ứng dụng khác, nhiều khả năng sẽ đẩy giá hợp đồng của toàn bộ các phân khúc NAND Flash tăng khoảng 33 đến 38%.